Hogyan vonzhatunk befektetést egy startupba

2024 Szerző: Malcolm Clapton | [email protected]. Utoljára módosítva: 2023-12-17 03:59

Hol keressünk pénzt az ötlet megvalósításához, milyen eszközöket használjunk ehhez, és hogyan alkudjunk úgy, hogy a megoldás kedvedre váljon.

Minden indulónak pénzre van szüksége, mint a levegőben. A kezdeti szakaszban minden startup legnagyobb fejtörése a befektetések vonzása. Általában senki sem akarja elhinni a legcsodálatosabb ötletet sem, nagyon kevés befektető áll készen arra, hogy az első legyen.

Ebben a cikkben az innovatív projektekhez szükséges forrásgyűjtésről és az informatikai befektetési piac helyzetéről lesz szó. Így igyekszünk megkönnyíteni azok dolgát, akik már eldöntötték, hogy szerencsét próbáljanak a befektetők „hosszú dollárjáért” való küzdelemben.

Az IT befektetési piac jellemzői

Ma már nehéz jelzőt találni az IT-befektetési piac helyzetének leírására. Kezdő vállalkozások számára szuperbarátnak nevezhető. De még ez sem tükrözi kellőképpen az IT innovációval kapcsolatos befektetői optimizmust.

A beruházások rekordokat döntenek

Egészen a közelmúltig az 50 000 és 500 000 dollár közötti befektetések általánosnak számítottak a vetőmag körökben. Ma az átlagos vetőmag köröket 1-2 millió dollárra becsülik. Néha elérik az 5 millió dollárt, és ez nem tekinthető határnak. A levélfordulók befektetéseinek volumene minden hónapban rekordot dönt.

Magas követelmények a csapattal szemben

A befektetői optimizmusban nem minden csapat osztozik, hiszen a befektetési volumen növekedésével a cégekkel szemben támasztott követelmények is nőnek. A múlttal és hírnévvel nem rendelkező csapatok kompetenciáját különösen komolyan veszik. Nem titok, hogy a startupok túlnyomó többsége ebbe a kategóriába tartozik.

A modern befektetők jellegzetessége, hogy nagyobb mértékben nem egy ötletbe vagy üzleti modellbe fektetnek be, hanem olyan emberekbe, akik megvalósítják az ötletet, és felhasználják annak monetizációs sémáit.

A befektetők mindig odafigyelnek a növekedés mérőszámaira és formai mutatóira, ami nagyon komoly probléma, és sokszorosan megnehezíti a pénzkeresők feladatait.

Projektek kapitalizációjának növekedése

Az IT befektetési piac másik tendenciája a projektkapitalizáció növekedése. Minél jobban fél a befektető a versenytársaktól, annál többet fektet be a projektbe, hogy előnyöket szerezzen. Ezt használják, csillagászatilag nő a nagybetűs írás, de néha nincs mögötte semmi.

Az IT-cégek kapitalizációja még 10-15 évvel ezelőtt is valós számokban tükröződött, például a nyereség nagyságában és a közönség nagyságában. Manapság sokan egyszerűen túlbecsülik a mutatókat, hogy magukhoz vonzzák a következő kört. Ennek eredményeként a buborékok természetes módon kipukkadnak hosszan tartó, rendszeres, gyakran erőszakos, de formális növekedés után.

Néha a szakértelem segít, de ez az intézkedés még bonyolultabbá és bürokratikusabbá teszi a pénzszerzést.

Befektetők

Ma már könnyebb megnevezni azokat, akik nem fektetnek be startupokba. Az innovatív projektekbe való befektetés szinte jó formává vált. A startupok nagy informatikai vállalatokat (Google, Microsoft, Wargaming, Facebook, Atlassian, Alibaba), befektetési szövetségeket, kockázati alapokat (ABRT Venture Fund, ABRT Venture Fund, Accel Partners, Admitad Invest, Sequoia Capital, Tiger Global Management) finanszíroznak, valamint közepes üzleti angyalok, bankok, fintech szervezetek.

Vannak olyan befektetési formák is, mint a közösségi finanszírozás és a közösségi befektetés. Ezek az eszközök magukban foglalják a termék jövőbeli felhasználóinak rovására történő befektetést. Jól működik játékokkal és kütyüfejlesztéssel.

Vannak ismert példák a startupokba történő nagy személyes befektetésekre. Például a WhatsApp társalapítója, Brian Acton 50 millió dollárt fektetett be a Signal messengerbe.

Az ötlet szakaszban lévő startupok másik gyakori pénzforrása az FFF csoport befektetői (Family, Friends, Freaks – család, barátok és őrültek). Ismeretes, hogy sok sikeres startup éppen ebből a forrásból kapta első befektetését.

A befektetések vonzásának módjai

IPO

Egy informatikai projektbe való pénzvonzás megbízható és hagyományos eszköze a részvények tőzsdére történő kihelyezése, vagyis az IPO. Ahhoz, hogy például az Egyesült Államokban IPO-t lehessen lebonyolítani, hosszú ideig meg kell ütni az olyan szervezetek küszöbét, mint például a CES (Securities Commission), részvénytársasággá kell válni, majd találni pár millió dollárt egy reklámkampány.

Úgy gondolják, hogy az IPO alkalmas érett projektekhez, de az induló vállalkozások számára nem biztos, hogy elég hatékony. Ugyanakkor a Google egy időben cáfolta ezt az állítást.

ICO, vagy token eladás

Az ICO-t vagy a token eladást gyakran használják a részvények elhelyezésének alternatívájaként. A token eladással a pénz a saját kriptovaluta eladásával gyűlik össze. Úgy gondolják, hogy az Egyesült Államok és az Európai Unió számára egy hatékony ICO költsége 500 000 dollárnak felel meg. Ez az összeg segít megoldani a kriptoeszközök nyilvános értékesítésének hirdetésével és jogi bejegyzésével kapcsolatos problémát.

A korai szakaszban a közösségi finanszírozás (crowdinvesting) segíthet. Az olyan platformok, mint a Kickstarter, alkalmasak adománygyűjtésre. A leendő felhasználókat a fejlesztő "nadrágtámogatásra" dobja a termék piaci bevezetésre való előkészítése során, és vállalja, hogy munkája eredményét átadja nekik, közösségi befektetés esetén pedig ossza meg a nyereséget.

Ezek a formák jók alacsony áron. A Kickstarter számára elég egy rövid összefoglalót írni a projektről, feltenni néhány fotót és egy promóciós videót, megmutatni a csapatot. A többit a platform elvégzi. A közelmúltban a nagy médiumok újságírói érdeklődést mutattak a Kickstarter projektjei iránt, ami sok embernek segít ingyenesen megoldani a hirdetési problémát.

Indító inkubátorok

A befektetések vonzásának eszközei között kiemelt helyet foglalnak el az inkubátorok (akcelerátorok). Ők maguk keresnek startupokat, és befektetnek beléjük. A projektek elvégzik házi feladatukat és felgyorsulnak, így automatikusan a nagybefektetők fókuszába kerülnek.

A legelismertebb inkubátorok az 500 Startups és az Y Combinator, a befektetők megbíznak bennük, és meglehetősen könnyen fektetnek be az ott felgyorsult projektekbe.

Az induló beruházások volumene az inkubátorban 150 000 dollár. Ezért 7 százalékos részesedést kap a cégben. A pénz egy részét a képzésre számítják, a többit pedig a startupok költik el, ahogy jónak látják. Az inkubátorok általában rendkívül méretezhető ötletekkel és reális üzleti modellekkel érkeznek, míg másokat elutasítanak.

Tárgyalási szabályok

A beruházások megszerzéséhez minőségi tárgyalások lefolytatása szükséges. Előfordul, hogy egy zseniális ötlet és egy működő üzleti modell nem igényel vitát, gyorsan kiosztják a pénzt, de ez ritka. Leggyakrabban a tárgyalások során kerül sor a csapat és a projekt alapos tanulmányozására. És ebben a pillanatban az a lényeg, hogy ne csavard el. Ehhez számos fontos szabályt kell követnie:

1. Ne a befektetés tényére és a szükséges összegre koncentráljon. Beszéljen többet a nyereségről és annak megszerzéséről, mint a szükségletekről.
2. Többféle üzleti tervet és üzleti modellt készítsen a különböző termékhelyzetekhez.
3. Pontos válaszokat kap kérdéseire. Kérdezze meg, hogy az illető mikor dönti el, hogy meg kell-e beszélnie partnereivel a projektbe történő befektetéseket stb.
4. Válassza a merész, tapasztalt befektetőt, aki készen áll arra, hogy elsőként fektesse be startup vállalkozásába.

Eredmény

A befektetés vonzása egy startupba mindig nehéz, gyakran kétértelmű és néha általában kiszámíthatatlan. Nagyon nehéz itt tanácsot adni, de a fent vázoltak növelik a projekt túlélési esélyeit egy agresszív versenykörnyezetben. A befektetési optimizmus a tetőfokára hágott, és talán most van a legjobb alkalom az induló vállalkozások számára.